Paragraaf IV Beleggingsentiteiten die FATCA-conform worden...

Beleggingsentiteiten die FATCA-conform worden geacht en andere bijzondere regels.

De financiële instellingen omschreven in de onderdelen A tot en met E van dit deel zijn niet-rapporterende Curaçaose financiële instellingen die behandeld dienen te worden als FATCA-conform geachte buitenlandse financiële instellingen voor de toepassing van artikel 1471 van de U.S. Internal Revenue Code. Onderdeel F van dit deel verschaft voorts bijzondere regels die van toepassing zijn op een beleggingsinstelling.

• A.Trustee gedocumenteerde trust. Een trust gevestigd conform de wetgeving van Curaçao voor zover de trustee van de trust een rapporterende Amerikaanse financiële instelling, een buitenlandse financiële instelling conform rapportagemodel I of een participerende buitenlandse financiële instelling is en alle informatie die dient te worden gerapporteerd rapporteert overeenkomstig het Verdrag ter zake van alle te rapporteren Amerikaanse rekeningen van de trust.
• B.Beleggingsentiteiten en buitenlandse vennootschappen onder auspiciën (sponsored entities ). Een financiële instelling omschreven in onderdeel B.1 of B.2 van dit deel met een sponsoring entity die voldoet aan de vereisten van onderdeel B.3 van dit deel.
• 1.Een financiële instelling is een beleggingsentiteit onder auspiciën indien a. zij een beleggingsentiteit gevestigd in Curaçao is die geen qualified intermediary , een inhoudingsplichtig buitenlands samenwerkingsverband of een inhoudingsplichtige buitenlandse trust overeenkomstig de desbetreffende voorschriften van het Amerikaanse ministerie van Financiën is; en b. een entiteit met de financiële instelling is overeengekomen voor de financiële instelling op te treden als sponsoring entity .
• 2.Een financiële instelling is een buitenlandse onderneming onder auspiciën indien a. de financiële instelling een buitenlandse onderneming is opgezet volgens de wetgeving van Curaçao die geen qualified intermediary , een inhoudingsplichtig buitenlands samenwerkingsverband of een inhoudingsplichtige buitenlandse trust overeenkomstig de desbetreffende voorschriften van het Amerikaanse ministerie van Financiën; b. de financiële instelling geheel of gedeeltelijk, onmiddellijk of middellijk, in het bezit is van of wordt beheerst door een rapporterende Amerikaanse financiële instelling die ermee instemt of een gelieerde entiteit opdraagt op te treden als een sponsoring entity voor de financiële instelling; en c. de financiële instelling een elektronisch rekeningsysteem deelt met de sponsoring entity voor het identificeren van alle rekeninghouders en rechthebbende entiteiten van de financiële instelling en voor toegang tot alle rekening- en cliëntgegevens beheerd door de financiële instelling, met inbegrip van maar niet beperkt tot identiteitsgegevens en documentatie van cliënten, saldi en alle betalingen aan de rekeninghouder of rechthebbende entiteit.
• 3.De sponsoring entity voldoet aan de volgende vereisten:
• a.De sponsoring entity is bevoegd op te treden namens de financiële instelling (bijvoorbeeld als fondsenmanager, trustee, directeur, lid van het stichtingsbestuur of managing partner) teneinde te voldoen aan de toepasselijke registratievereisten op de website van de IRS voor FATCA-registratie;
• b.De sponsoring entity is via de website van de IRS voor FATCA-registratie bij de IRS geregistreerd als een sponsoring entity ;
• c.Indien de sponsoring entity in verband met de financiële instelling Amerikaanse te rapporteren rekeningen identificeert, registreert de sponsoring entity de financiële instelling uiterlijk op 31 december 2015 of 90 dagen nadat de Amerikaanse te rapporteren rekening voor het eerst werd geïdentificeerd, naargelang van wat het laatst is, overeenkomstig de toepasselijke registratievereisten op de website van de IRS voor FATCA-registratie;
• d.De sponsoring entity stemt ermee in namens de financiële instelling te voldoen aan alle vereisten qua due dilligence, heffingen en rapportage en overige vereisten waaraan de financiële instelling zou moeten voldoen indien zij een rapporterende Curaçaose financiële instelling zou zijn;
• e.De sponsoring entity identificeert de financiële instelling en neemt het identificatienummer van de financiële instelling (verkregen door de van toepassing zijnde registratievereisten op de website van de IRS voor de FATCA-registratie te volgen) in alle voltooide rapportages namens de financiële instelling; en
• f.De status van de sponsoring entity als zodanig is niet ingetrokken.
• C.Beleggingsinstelling onder auspiciën. Een Curaçaose financiële instelling die voldoet aan de volgende vereisten:
• 1.De financiële instelling is uitsluitend een financiële instelling omdat zij een beleggingsentiteit is en geen qualified intermediary , inhoudingsplichtig buitenlands samenwerkingsverband of inhoudingsplichtige buitenlandse trust overeenkomstig de desbetreffende voorschriften van het Amerikaanse ministerie van Financiën;
• 2.De sponsoring entity is een rapporterende Amerikaanse financiële instelling, een buitenlandse financiële instelling conform rapportagemodel I of een participerende buitenlandse financiële instelling is gemachtigd namens de financiële instelling op te treden (zoals een professionele beheerder, trustee, directeur, lid van het stichtingsbestuur of managing partner) en stemt ermee in namens de financiële instelling te voldoen aan alle vereisten qua due dilligence, heffingen en rapportage en overige vereisten waaraan de financiële instelling zou moeten voldoen indien zij een rapporterende Curaçaose financiële instelling zou zijn;
• 3.De financiële instelling presenteert zich niet als een beleggingsinstelling voor derden;
• 4.Ten hoogste twintig natuurlijke personen bezitten alle aandelen en belangen in de financiële instelling (afgezien van de belangen in het bezit van participerende buitenlandse financiële instellingen en FATCA-conform geachte buitenlandse financiële instellingen en aandelen in het bezit van een entiteit indien die entiteit 100 percent van de aandelen in de financiële instelling bezit en zelf een financiële instelling onder auspiciën is omschreven in dit onderdeel C); en
• 5.De sponsoring entity voldoet aan de volgende vereisten:
• a.De sponsoring entity is via de website van de IRS voor de FATCA-registratie geregistreerd als een sponsoring entity;
• b.De sponsoring entity stemt ermee in namens de financiële instelling te voldoen aan alle vereisten qua due dilligence, heffingen en rapportage en overige vereisten waaraan de financiële instelling zou moeten voldoen indien zij een rapporterende Curaçaose financiële instelling zou zijn en bewaart de omtrent de financiële instelling verzamelde documentatie gedurende een termijn van zes jaar;
• c.De sponsoring entity identificeert de financiële instelling in alle namens de financiële instelling voltooide rapportages; en
• d.De status van de sponsoring entity als zodanig is niet ingetrokken.
• D.Beleggingsadviseurs en vermogensbeheerders. Een beleggingsentiteit die inwoner is van Curaçao en wier activiteit uitsluitend bestaat uit het 1. verstrekken van beleggingsadvies aan en optreden namens een cliënt, of 2. het beheren van portefeuilles voor een cliënt op basis van een volmacht of soortgelijk instrument, (bijvoorbeeld een machtiging tot beleggen) verstrekt door de houder van een financiële rekening of op basis van beleggingsbevoegdheden in de hoedanigheid van directeur ten behoeve van het beleggen, beheren of administreren van fondsen die zijn gestort namens een persoon of entiteit die de machtiging verleent of een vergelijkbaar instrument verleent aan een financiële instelling niet zijnde een niet-participerende financiële instelling.
• E.Bepaalde collectieve beleggingsinstellingen. Een beleggingsentiteit gevestigd in Curaçao die wordt behandeld als een collectieve beleggingsinstelling, mits alle deelnemingsrechten in de collectieve beleggingsinstelling (met inbegrip van schuldbelangen hoger dan $ 50.000) worden aangehouden door een of meer vrijgestelde begunstigden, actieve NFFE’s omschreven in onderdeel B.4 van deel VI van Bijlage I, Amerikaanse personen die geen omschreven Amerikaanse personen zijn, of financiële instellingen die geen niet-participerende financiële instellingen zijn.
• F.Bijzondere regels. De volgende regels zijn van toepassing op beleggingsentiteiten:
• 1.Ter zake van deelnemingsrechten in een beleggingsentiteit die een collectieve beleggingsinstelling is omschreven in onderdeel E van dit deel, wordt geacht te zijn voldaan aan de rapportageverplichtingen van een beleggingsentiteit (niet zijnde een financiële instelling via welke de deelnemingsrechten in de collectieve beleggingsinstelling worden aangehouden).
• 2.Ter zake van belangen in:
• a.een beleggingsentiteit die ingevolge de wetgeving van een partnerstaat wordt behandeld als een collectieve beleggingsinstelling, waarvan alle belangen (met inbegrip van schuldbelangen hoger dan $ 50.000) worden aangehouden door een of meer vrijgestelde begunstigden, actieve NFFE's omschreven in onderdeel B.4 van deel VI van Bijlage I, Amerikaanse personen die geen omschreven Amerikaanse personen zijn, of financiële instellingen die geen niet-participerende financiële instellingen zijn; of
• b.een beleggingsentiteit die ingevolge de desbetreffende voorschriften van het Amerikaanse ministerie van Financiën wordt erkend als collectieve beleggingsinstelling;
wordt aan de rapportageverplichtingen van een beleggingsentiteit die een Curaçaose financiële instelling is (niet zijnde een financiële instelling via welke belangen in de collectieve beleggingsinstelling worden aangehouden) geacht te zijn voldaan.
• 3.Ter zake van deelnemingsrechten in een beleggingsentiteit die een collectieve beleggingsinstelling is gevestigd in Curaçao niet omschreven in onderdeel E of onderdeel F.2 van dit deel overeenkomstig artikel 5, derde lid, van het Verdrag, wordt aan de rapportageverplichtingen van alle overige beleggingsentiteiten ter zake van dergelijke deelnemingsrechten geacht te zijn voldaan indien de informatie die dient te worden gerapporteerd door de eerstgenoemde beleggingsentiteit uit hoofde van het Verdrag ter zake van deze rechten wordt gerapporteerd door deze beleggingsinstelling of een andere persoon.
• 4.Een beleggingsentiteit gevestigd in Curaçao die wordt behandeld als een collectieve beleggingsinstelling dient te worden erkend ingevolge onderdeel E of onderdeel F.2 van dit deel of als een FATCA-conform geachte buitenlandse financiële instelling uitsluitend omdat de beleggingsinstelling fysieke aandelen aan toonder heeft uitgegeven, mits:
• a.de collectieve beleggingsinstelling na 31 december 2012 geen fysieke aandelen aan toonder uitgeeft of heeft uitgegeven;
• b.de collectieve beleggingsinstelling al deze aandelen intrekt indien deze worden aangeboden;
• c.de collectieve beleggingsinstelling (of een rapporterende Curaçaose financiële instelling) de due dilligence-procedures vervat in Bijlage I uitvoert en informatie rapporteert die ter zake van dergelijke aandelen dient te worden gerapporteerd indien deze worden aangeboden om te worden afgekocht of op andere wijze te worden betaald; en
• d.de collectieve beleggingsinstelling beleid en procedures heeft ingevoerd om te waarborgen dat deze aandelen zo spoedig mogelijk, maar in elk geval vóór 1 januari 2017 worden afgekocht of bevroren.